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Está pensando em investir, mas não tem tempo para escolher as melhores opções? Os Fundos de Investimento podem ser sim interessantes para você.
Com essa opção, você tem a facilidade de ter um gestor profissional cuidando do seu dinheiro enquanto você cuida, por exemplo, de aumentar a sua renda.
Além disso, os Fundos são volumosos — envolvem muito dinheiro — e, dessa forma, conseguem condições melhores no mercado, indisponíveis ao investidor individual.
E então, ficou curioso para saber mais?
Neste artigo você aprenderá o que é um Fundo de Investimento e o que analisar para escolher o fundo de investimento ideal para você.
O que são Fundos de Investimento?
Primeiramente, para entender o que é um Fundo de Investimento, basta compreender quais são suas duas principais vantagens e razões de existência.
Volume de Recursos – Poder de Mercado
Imagine que você tenha poupado dinheiro e decida comprar títulos de um Banco Privado, por exemplo um CDB.
Esse é um Investimento de Renda Fixa e a taxa de rentabilidade dele será negociada com o banco.
Por outro lado, se você tiver muito dinheiro, seu gerente te dará mais atenção e apresentará propostas melhores. Quanto menos dinheiro, piores serão as opções.
Se muito dinheiro significa melhores condições, então por que não juntar várias pessoas, fazer um grande montante e negociar esse valor com os Bancos? Essa é uma das propostas dos Fundos — sobretudo os de Renda Fixa.
Os Bancos, assim como o Estado, querem o seu dinheiro. Quanto mais apresentar numa proposta, mais eles pagarão por ele. Isso é ter mais Poder de Mercado — Capacidade de Negociação.
É isso que Fundo de Investimento faz. Agrega muitas pessoas com pouco capital e cria um volume com Poder de Mercado com o intuito de obter ganhos de escala. Incrível né?!
Escolha de Ativos – Gestão Especializada
Imagine a mesma situação anterior: você tem dinheiro guardado e quer investir.
E então, o que comprar?
Diante dessa situação você tem três opções:
- Gastar um tempo estudando (e deixar de focar a atenção no aumento da sua renda);
- Pedir a ajuda de algum profissional (e pagar por ela, obviamente);
- Arriscar em um investimento que não conhece bem (e correr o risco de perder seu patrimônio).
A primeira opção te dará autonomia para fazer a sua própria carteira de investimentos, o que é ótimo, mas o tempo usado no estudo/análise de investimentos não poderá ser usado para outros fins, como, por exemplo, gerar renda extra.
Ainda existe outro problema: enquanto estiver estudando vai deixar o dinheiro parado sem render?
Pedir ajuda é justamente a opção que abarca recorrer a um Fundo de Investimento. Todos os fundos possuem uma equipe profissional de gestão. São especialistas que buscarão fazer as melhores escolhas conforme o perfil e as regras do Fundo.
Eventualmente, você também pode pedir ajuda aos corretores, consultores e agências. Não tem problema. Isso vai depender do seu perfil, do seu patrimônio e o do quanto você estará disposto(a) a pagar.
A terceira opção é a pior de todas e você não deveria nunca fazer isso. Seu dinheiro é muito importante para ser arriscado assim.
Mas fique atento:
A escolha de ativos por profissionais é sim uma das principais vantagens de um Fundo de Investimento, mas isso não significa que só investidores iniciantes invistam em Fundos.
Mesmo profissionais experientes colocam dinheiro em Fundos de Investimento. Muitos deles são ótimas opções de diversificação. Além disso, existem mercados que só podem ser acessados por meio de Fundos.
E então, o que são Fundos de Investimento?
São montantes de capital recolhidos de diversos agentes — pessoas ou empresas — e investidos sob a tutela de um gestor, obedecendo ao perfil pré definido do Fundo.
Principais tipos de Fundos de Investimento
Fundos Multimercado
Fundos Multimercado são Fundos que têm como objetivo diversificar a carteira de investimento.
Portanto esse tipo de Fundo investe em vários tipos de ativos como Renda Fixa, Ações, Câmbio, Imóveis e outros.
Fundos, por si só, já possuem o benefício da diversificação e, então, a diminuição do risco. Os Fundos Multimercado levam isso ao limite, sendo, portanto, o mais diversificado entre eles.
Por causa de poder ter tantas possibilidades, é essencial analisar o Fundo Multimercado antes de investir. Desta forma, avalie bem os ativos que compõe o Fundo e veja o histórico dele, assim como quem são os gestores.
Fundos Imobiliários — FII
Fundos Imobiliários são a melhor opção para quem deseja investir no mercado imobiliário. São Fundos compostos por ativos de imóveis, desse modo você estará comprando participação em shoppings, redes de hotéis, prédios comerciais, entre outros.
Portanto ao invés de comprar um imóvel e lidar como risco da vacância ou da não valorização, quando você investe em um Fundo Imobiliário está diversificando seus ativos e ainda se tornando sócio dos maiores empreendimentos imobiliários do mundo.
Os maiores especialistas do mercado estão dizendo que os anos de 2020 e 2021 são o momento ideal para investir nos Fundos Imobiliários.
Isso porque está previsto uma grande valorização do mercado até 2025, o que puxará os preços para cima.
Você pode ganhar de duas formas quando investe num FII. Primeiramente são os rendimentos mensais depositados na sua conta — normalmente frutos do pagamento de aluguéis. Em seguida é a valorização patrimonial — aumento do valor das cotas pelas forças de oferta e demanda.
A grande vantagem dos Fundos Imobiliários é que eles são negociados nas Bolsas de Valores, da mesma forma que as ações. Então basta abrir uma conta numa corretora e procurar um FII para você.
Fundos Previdenciários
Fundos previdenciários são uma categoria de Fundo que obedecem a regras particulares — sobretudo de tributação.
São focados no longo prazo e tem como função principal complementar a aposentaria pública.
Como resultado, seu funcionamento não difere dos outros fundos. Continua sendo a aplicação de recursos captados de diversas pessoas.
Você, como investidor, comprará uma cota desse Fundo e então terá parte dos ativos ali contemplados.
É importante ressaltar que como esse tipo de Fundo é destinado ao investimento de Longo Prazo, você não deve cogitar investir nessa categoria caso precise do dinheiro no curto ou médio prazo.
Quando falamos de longo prazo, estamos nos referindo a 10 anos ou mais. Caso precise do dinheiro no curto ou médio prazo, seus rendimentos serão violentamente tributados, desse modo quase não terá lucro.
Fundos de Renda Fixa
Fundos de Renda fixa precisam ter entre seus ativos um mínimo de 80% de Títulos de Renda Fixa.
Portanto, precisamos explicar o que são Títulos de Renda Fixa. Esses são títulos em que o valor a ser ganho é determinado previamente ou são indexados à índices.
São investimentos seguros, uma vez que o lucro sempre existe.
Esse tipo de Fundo é ideal para pessoas de perfil mais conservador, ou seja, avessas ao risco.
Como escolher os melhores fundos de investimento?
Isso vai depender do seu perfil como investidor. Você será apresentado a algumas considerações que deverá fazer, mas cada pessoa terá um perfil diferente.
O objetivo é buscar um Fundo de Investimento que acima de tudo se adeque aos seus planos.
Planejamento Temporal – Liquidez
Quanto tempo pretende deixar seu dinheiro aplicado? Dependendo da sua resposta, então um tipo de Fundo pode ser melhor do que outro.
Em regra, Fundos de Renda Fixa são ideais para pessoas que querem aplicar o dinheiro por pouco tempo — até 1 ano, por exemplo — ou que queiram formar uma reserva de emergências.
A liquidez deles é alta, isso significa que poderá resgatar seu dinheiro com maior velocidade.
Fundos de Ações e Fundos Multimercado (mesclam renda fixa e variável) são destinados a pessoas que estão pensando em deixar o dinheiro aplicado no médio ou longo prazo: 5, 10 ou 20 anos.
Perfil de Risco
Existem pessoas que se desesperam ao ver a rentabilidade caindo e já querem vender as cotas do Fundo.
Se você é assim, recomendo que compre cotas dos Fundos de Renda Fixa.
Os Fundos de Ações e os Multimercado apresentam variabilidade. Em 1 ano, você pode ver seu dinheiro evaporando, mas em 5 ou 10 anos poderá ganhar bastante dinheiro.
Avalie se você lida bem com o risco ou não, aí então você poderá escolher Fundos mais seguros ou mais voláteis.
Histórico dos Fundos de Investimento e dos Gestores
Ao analisar o histórico do fundo, não veja apenas o último mês.
Pelo contrário, faça uma análise dos últimos 5 anos, no mínimo, e veja também a variabilidade.
Para analisar e comparar o histórico de investimentos dos fundos, você pode usar gratuitamente o comparador de fundos da Vérios.
Analise, por exemplo:
- Em 1 ano específico o Fundo teve rentabilidade muito alta e depois só caiu?
- Ele é estável?
- Ano sim, ano não ele tem alta rentabilidade?
Essas são algumas perguntas que deve fazer.
Aliás, também é recomendável que você pesquise sobre os ativos que compõe o Fundo de Investimento. Essa informação deve ser pública e pode ser encontrada no site da CVM.
Veja também se consegue alguma informação sobre o gestor do Fundo. É uma pessoa experiente? Já teve sucessos anteriores?
A escolha dos melhores fundos de investimento também pode ser feita por meio de relatórios profissionais das Casas de Análise.
Taxa de Administração dos Fundos de Investimento
A taxa de administração certamente é o principal ponto a ser analisado na escolha de um fundo e impacta diretamente no resultado (rentabilidade) entregue pelo fundo de investimento.
As taxas de administração variam bastante de acordo com o tipo de fundo. Frequentemente, fundos com produtos mais complexos, como ações e opções, possuem uma taxa de administração mais alta, em torno de 2% a.a. em média.
Já os fundos de renda fixa, tendem a ter uma taxa de administração menor, de acordo com a complexidade dos produtos encarteirados. Os bons fundos de renda fixa costumam ter uma taxa de administração de no máximo 1% a.a. em média.
Para fundos DI, é normal encontrarmos taxas de administração de 0,5% a.a. ou até menos. Hoje em dia, surpreendentemente já são comercializados fundos DI com taxa de administração de 0,0% a.a.
Portanto, não aceite pagar mais do que 2% a.a. em um fundo de ações ou multimercado, da mesma forma não contrate um fundo de renda fixa com taxa de administração acima de 1%.
Quando se trata de taxa de administração, quanto menos você pagar, melhor!
Por último, lembre-se que um Fundo deve render pelo menos o que você ganharia com um Tesouro Selic ou CDB de liquidez diária. Todavia, se isso não acontecer, opte pelo Tesouro Selic.
Qualquer dúvida, deixe nos comentários.
Em resumo:
- Fundos de Investimento são ótimas opções se você não tem conhecimento ou tempo;
- Um gestor profissional cuidará dos investimentos e, então, lhe cobrará uma taxa de administração;
- Pesquise pelos fundos que tenham as menores taxas de administração do mercado;
- Compare a rentabilidade desses fundos nos últimos 5 anos, pelo menos, usando um comparador de fundos.
Está começando a investir agora? Então saiba que o melhor investimento que você pode fazer no momento é na sua educação financeira. Conheça o curso Investidor de Valor e aprenda a investir com segurança e independência.
